ساکنین جزیره‌ی “کیکوریکی” بدنبال ماجراجویی‌های جدیدی هستند. دانشمند جزیره، کلاهِ شگفت انگیزی می‌سازد، این کلاه جادویی می تواند صفات کسی را به شخصی دیگر منتقل کند. این دستگاه هنوز تست نشده است اما “والی” جوان به دنبال استفاده از این دستگاه است تا شاید بتواند بزدلی خود را عوض کند. او به اشتباه تبدیل به یک کرم سبز کوچک می شود. حال او به کمک دوستانش در پی راهی هستند تا به حالت طبیعی بازگردد.

این بار، آلیوشا پوپوویچ، دوبرینیا و ایلیا مورومتس به لطف حیله‌های مکارانه بابا یاگا، از هفت دریا عبور کرده و سر از جزیره‌ای درمی‌آورند که بومیان و گومومای وحشتناک در آن زندگی می‌کنند. در غیاب آن‌ها، کولیوان بازرگان تصمیم می‌گیرد با همکاری بابا یاگا حکومت را به دست بگیرد و قدرت را از چنگ شاهزاده کی‌یف درآورد. برای کمک به حاکم بیچاره، اسب او جولیوس، همسران قهرمانان و خانواده‌هایشان وارد عمل می‌شوند. خلاصه اینکه، قهرمانان و تماشاگران با ماجراجویی‌های عادی و غیرعادی در سواحل دوردست روبه‌رو می‌شوند.

بوگاتیر یک جنگجوی حماسی از دوران روسیه باستان (روس کیف) است. بیشتر آن‌ها در اشعار حماسی سنتی روسیه به عنوان افرادی با قدرت و ذکاوت فوق‌العاده به تصویر کشیده شده‌اند، هرچند اغلب در برابر ضعف‌های انسانی کاملاً مصون نیستند. در اینجا، سه قهرمان ما بار دیگر گرد هم می‌آیند تا حاکم سرزمین را از نقشه‌های شوم یک ملکه بیگانه و شرور نجات دهند. او قصد دارد حاکم را عاشق خود کند تا جوانی و زیبایی‌اش تجدید شود، اما در مقابل، پادشاهی او را نابود خواهد کرد.

ایلیا مورومتس باید اسب وفادار خود بورووشکا و خزانه کیف را از چنگال حریص راهزن معروف، یعنی سارق پرنده، نجات دهد.

دابرینیا نیکیتیچ برای نجات خواهرزاده شاه راهی یک سفر ماجراجویانه می‌شود و می‌فهمد که آیا دوست قدیمی‌اش، زمی گورینیچ، به او وفادار است یا خیر. در طول این ماجراجویی‌ها، قاصد دربار که عاشق خواهرزاده شاه است، او را همراهی می‌کند.

آلیوشا پوپوویچ باید به کمک یک اسب سخنگو (که مدام حرف می‌زند و درباره همه‌چیز نظری دارد)، یک مادربزرگ دانا، یک الاغ و دختری زیبا به نام لیوبا، توگارین اژدها را دستگیر کند و پول‌های دزدیده‌شده را پس بگیرد.